«Навоиуран» готовится к первому выпуску еврооблигаций
Государственное предприятие «Навоиуран» готовится к первому выпуску еврооблигаций объёмом до $300 млн, сообщила пресс-служба компании. Размещение осуществляется при участии консорциума банков-андеррайтеров — Citigroup, Abu Dhabi Commercial Bank (ADCB) и Natixis.
Представители «Навоиуран» провели non-deal roadshow в Абу-Даби, Дубае, Нью-Йорке и Бостоне, где презентовали стратегические планы по расширению добычи урана, модернизации инфраструктуры и интеграции в глобальные цепочки поставок ядерного топлива.
В числе потенциальных инвесторов, с которыми велись переговоры, — Abu Dhabi Investment Authority, Brevan Howard, Emirates Investment Bank, Mashreq Capital, MFS Boston, BHM Capital и другие крупные игроки долгового и сырьевого рынка.
По данным World Nuclear Association, Узбекистан занимает 7-е место в мире по объёму добычи урана, поставляя в среднем около 3500−3700 тонн природного урана в год (по состоянию на 2022−2023 годы). Основным партнёром в экспорте в настоящее время выступает Франция через компанию Orano, а также Южная Корея и Китай.
В 2023 году, по оценкам аналитиков S&P Global, общий экспорт урана из Узбекистана превысил 450 млн долларов, что на 28% больше показателя 2022 года. Более поздние данные не обнародованы. Кроме того, экспорт урана из Узбекистана многими участниками рынка рассматривается как одно из перспективных направлений на фоне санкционных ограничений в отношении поставщиков из России и Нигера.
На этом фоне «Навоиуран» воспринимается долговым рынком как «новичок с ресурсной историей», отмечают опрошенные «Газетой» эксперты. В частности, государственная поддержка, экспортная направленность, высокий спрос на уран и низкий уровень долговой нагрузки делают выпуск привлекательным для институциональных инвесторов.
Ожидается, что средства от размещения евробондов будут направлены на софинансирование производственной программы. Ещё три года назад предприятие объявило, что планирует до конца 2030 года увеличить производство урана в 2 раза — до 7100 тонн в год за счёт внедрения новых технологий подземного выщелачивания и расширения геологоразведочных работ.
